“下一步監(jiān)管工作重點是突出‘兩強兩嚴’，即強本強基、嚴監(jiān)嚴管，保護投資者特別是中小投資者合法權(quán)益是證監(jiān)會最重要的中心任務。”證監(jiān)會主席吳清在今年兩會記者會上曾如此表示。

實際上，保護投資者尤其是廣大中小投資者合法權(quán)益，不僅是監(jiān)管的重要工作，也是證券公司等金融機構(gòu)的努力方向。

21世紀經(jīng)濟報道記者綜合采訪與調(diào)研發(fā)現(xiàn)，投資者投訴很大程度上源于“非法證券金融活動”對投資者權(quán)益的侵害以及客戶對業(yè)務規(guī)則的誤解。為此，證券機構(gòu)普遍加強投資者教育及防非打非宣傳力度，以幫助客戶全面提高認知能力。

為了讓更多普通投資者參與其中，近年來，監(jiān)管與機構(gòu)不斷創(chuàng)新投教方式，防非宣傳跑即為創(chuàng)新案例之一。中證協(xié)聯(lián)合中國田徑協(xié)會、證券機構(gòu)等持續(xù)開展“防非宣傳健康跑”公益活動，僅2023年5-12月即推出“線上+線下”活動55場。

與此同時，建設投教基地，組織投教進校園，編寫兒童財商讀本等也成為加強投資者教育的創(chuàng)新方式。

疏解投資者情緒、滿足投資者訴求，同樣是證券機構(gòu)努力的方向。券商紛紛暢通中小投資者訴求表達渠道、提高投訴處理效率。以申萬宏源為例，其截至2022年底未辦結(jié)投訴相比2020年高峰期的下降比例達85%，未辦結(jié)投訴化解力度明顯增強。 

多元化投教方式

“在長期與客戶交流及服務的過程中發(fā)現(xiàn)，很大比例的投訴源于‘非法證券金融活動’對投資者權(quán)益的侵害以及客戶對業(yè)務規(guī)則的誤解?！鄙耆f宏源相關負責人告訴記者。

因此，申萬宏源等券商紛紛加強投資者教育及防非打非宣傳力度，幫助客戶提高認知能力，將投資者教育和風險防范宣傳貫穿業(yè)務管理的全流程，重視以“風險承受能力匹配”為核心的適當性管理，在日常宣教中充分揭示風險、引導投資者認識非法證券金融活動的“陷阱與套路”，從源頭上維護投資者合法權(quán)益，暢通“投資者教育引導、產(chǎn)品業(yè)務適當性管理、維權(quán)救濟渠道”的全鏈條機制。

由于投資者金融知識素養(yǎng)差異懸殊，通過更為簡單易懂、輕松有趣的方式開展投資者教育方能事半功倍。為此，監(jiān)管與券商紛紛嘗試多元化的投教方式。

比如，防非宣傳跑。2015年，中證協(xié)打破原有的防非宣傳模式，以更加貼近群眾、采用不同年齡層、社會各界人士歡迎的健康跑活動形式開展宣傳，打造中證協(xié)“防非健康跑”公益活動品牌，現(xiàn)已組織八屆行業(yè)開展防非跑公益活動，每年舉辦打非宣傳健康跑已經(jīng)成為行業(yè)的一個例行活動。

自2021年，在證監(jiān)會指導下，協(xié)會聯(lián)合中國田徑協(xié)會舉辦防非健康跑公益活動，兩個協(xié)會的合作是跨行業(yè)踐行社會責任的創(chuàng)新，讓不同年齡層的各界人士，在運動健身的過程中提高證券投資風險意識，減少非法證券活動的危害。

東吳證券即是防非宣傳跑的積極參與者，其于近期組織開展“抵制非法證券期貨基金活動，保護投資者合法權(quán)益”防范非法證券宣傳月活動，針對不法分子網(wǎng)絡化、跨地域作案的特征，內(nèi)容聚焦非法推薦股票期貨基金、非法轉(zhuǎn)讓新三板股票、假冒仿冒證券期貨基金經(jīng)營機構(gòu)及從業(yè)人員、場外配資、非法發(fā)行股票、非法經(jīng)營期貨業(yè)務、非法期貨交易、境外機構(gòu)非法提供跨境證券交易服務、以私募基金名義違法展業(yè)、非法集資、金融領域非法中介等領域；堅持開展以“打防結(jié)合，預防為先”為原則的宣傳教育活動。

除防非宣傳跑外，證券公司還推出頗為多元化的投教方式。以東吳證券為例，其推動“四合一”備忘錄簽署工作，構(gòu)建“一會、一局、一司、一?！蓖督踢M校園合作機制，在蘇州大學開設《證券期貨基礎知識》選修課程；組織編寫并出版江蘇轄區(qū)首部兒童財商讀本《我的財富魔法書》，并配套打造了八期《我的財富魔法課》真人視頻課、《貨幣的前世今生》動畫短視頻及音頻等投教產(chǎn)品；持續(xù)開展“投資者教育進百?！?、“智慧金融賦能，財商教育之旅”等系列財商教育和暑期夏令營活動。

構(gòu)筑“大投保”格局

根據(jù)《證券法》，投資者與證券公司等發(fā)生糾紛的，雙方可以向投資者保護機構(gòu)申請調(diào)解，普通投資者與證券公司發(fā)生證券業(yè)務糾紛并提出調(diào)解請求的，證券公司不得拒絕。構(gòu)筑“大投?！备窬?，及時解決投資者糾紛，也是證券公司當前的努力方向之一。

2022年起，申萬宏源陸續(xù)與中證中小投資者服務中心及上海資本市場人民調(diào)解委員會簽訂戰(zhàn)略合作協(xié)議及《證券業(yè)務糾紛調(diào)解合作協(xié)議》，在維權(quán)訴訟、持股行權(quán)、糾紛調(diào)解等方面開展合作，健全多元糾紛化解機制、提升投資者保護工作水平。

針對一些涉眾涉穩(wěn)、集中頻發(fā)的侵害投資者權(quán)益事件，力爭與行業(yè)及監(jiān)管形成合力，構(gòu)筑“大投?！备窬?。比如，針對近年來高發(fā)的“假冒證券公司APP”違法違規(guī)私募基金等非法證券金融活動，侵害投資者合法權(quán)益引發(fā)的投訴事件，需要集網(wǎng)信部門、金融監(jiān)管、公檢法等執(zhí)法部門之力協(xié)同，形成防范和處置合力。

針對既往投訴處理情況，申萬宏源進行系統(tǒng)梳理并編撰《投訴典型案例》，進一步總結(jié)宣傳公司各分支機構(gòu)在投訴處理的經(jīng)驗成果，充分發(fā)揮優(yōu)秀案例示范引導作用，引導各分支機構(gòu)通過相關案例的學習，不斷完善和改進服務。（記者  崔文靜）

來源：21世紀經(jīng)濟報道

責任編輯：林紅